Анализ доходности российско-белорусских инвестиционных проектов
22 ноября 2014 г. — Банки России
Статистические данные по объектам инвестирования, целям, структуре и эффективности сотрудничества двух стран.
По информации национального статистического комитета Республики Беларусь объем российских инвестиций в экономические отрасли Беларуси (период с 2012 г. по 2013 г.) увеличтлся на 8,8 процентов, что составило 7281,2 млн. $. Структура вложений следующая:
Общая сумма прямых инвестиций составила 5815,7 млн. $ (прирост на 15,5 процентов);
Объем портфельных инвестиций – 8,95 млн. $ (уменьшение в 2,5 раза);
Нефинансовые, интеллектуальные и прочие инвестиции – 1456,5 млн. $ (уменьшение на 10,8 процентов).
Детальный анализ доходности инвестиционных проектов показывает, что они носят разноплановый характер и охватывают различные сферы белорусской экономики.
Так большая часть финансовых вложений относится к прямым инвестициям. Это:
Отчисления в уставный фонд, в размере 841,1 млн. $;
Займы и кредитование прямого инвестора, которые равнялись 171,1 млн. $;
Денежные обязательства перед прямым инвестором за услуги, работы, товары, составившие 4405,6 млн. $.
Следует отметить, что большая часть портфельных инвестиций, объемом 7,9 млн. $ была вложена в ценные бумаги долгового характера.
Общая сумма займов и кредитов, выданных на срок более одного года, доведена до 723,6 млн. $. Краткосрочные кредиты, размещенные на срок от одного года и менее, оценены в 732,9 млн. $.
Обращает на себя внимание то обстоятельство, что на 01 января 2014 г. в Беларуси учреждено 7172 объединений с привлечением зарубежных валютных средств. В этом количестве 3003 иностранных фирмы и 4133 совместных предприятия. Что касается совместных производств, построенных с участием российских инвестиций, то на 01 января 2014 г. их насчитывается 1704, а со 100 процентными вложениями – 1024.
Перечень наиболее значимых совместных предприятий, работающих в Беларуси:
«Банк БелВЭБ»;
«Банк ВТБ (Беларусь)»;
«Альфа-Банк (Беларусь)»;
«БПС-Сбербанк»;
«Итерабелстрой» (Специализация в постройке жилья по г. Минску и Минской области);
По информации национального статистического комитета Республики Беларусь объем российских инвестиций в экономические отрасли Беларуси (период с 2012 г. по 2013 г.) увеличтлся на 8,8 процентов, что составило 7281,2 млн. $. Структура вложений следующая:
Общая сумма прямых инвестиций составила 5815,7 млн. $ (прирост на 15,5 процентов);
Объем портфельных инвестиций – 8,95 млн. $ (уменьшение в 2,5 раза);
Нефинансовые, интеллектуальные и прочие инвестиции – 1456,5 млн. $ (уменьшение на 10,8 процентов).
Детальный анализ доходности инвестиционных проектов показывает, что они носят разноплановый характер и охватывают различные сферы белорусской экономики.
Так большая часть финансовых вложений относится к прямым инвестициям. Это:
Отчисления в уставный фонд, в размере 841,1 млн. $;
Займы и кредитование прямого инвестора, которые равнялись 171,1 млн. $;
Денежные обязательства перед прямым инвестором за услуги, работы, товары, составившие 4405,6 млн. $.
Следует отметить, что большая часть портфельных инвестиций, объемом 7,9 млн. $ была вложена в ценные бумаги долгового характера.
Общая сумма займов и кредитов, выданных на срок более одного года, доведена до 723,6 млн. $. Краткосрочные кредиты, размещенные на срок от одного года и менее, оценены в 732,9 млн. $.
Обращает на себя внимание то обстоятельство, что на 01 января 2014 г. в Беларуси учреждено 7172 объединений с привлечением зарубежных валютных средств. В этом количестве 3003 иностранных фирмы и 4133 совместных предприятия. Что касается совместных производств, построенных с участием российских инвестиций, то на 01 января 2014 г. их насчитывается 1704, а со 100 процентными вложениями – 1024.
Перечень наиболее значимых совместных предприятий, работающих в Беларуси:
«Банк БелВЭБ»;
«Банк ВТБ (Беларусь)»;
«Альфа-Банк (Беларусь)»;
«БПС-Сбербанк»;
«Итерабелстрой» (Специализация в постройке жилья по г. Минску и Минской области);
«BSB Банк» http://www.bsb.by/;
«Мозырский нефтеперерабатывающий завод», производство нефтепродуктов, Гомельская область;
«Гранд Экспресс» (Вагоностроение, Могилевская область) ;
«Юнимилк-Пружаны», выпуск молочных продуктов, Брестская область;
«Юнимилк-Шклов», выпуск молочных продуктов, Могилевская область;
«МобильныеТелеСистемы» (г. Минск);
«Брестгазоаппарат» (Производство газовых плит, г. Брест).
Белстат обнародовал следующие цифры:
Суммарный объем инвестиций беларуси в российскую экономику в 2013 г. вырос по сравнению с предыдущим годом на 20,4 процента и достиг 2622,8 млн. $. Из них объем долговых инструментов составил 2242,8 млн. $, счета и депозиты 298,7 млн. $;
На долю прямых инвестиций приходится 2306 млн. $ (увеличение на 24 процента);
На долю портфельных инвестиций – 0,2 млн. $ (уменьшение в 9,5 раза);
На долю прочих инвестиций – 316,1 млн. $ (рост на 0,1 процент);
Инвестиционная политика Беларуси сводится к созданию цехов сборки белорусского оборудования на российских предприятиях.
Статистические данные по основным отраслям Российско-Белорусского инвестиционного сотрудничества зо 2013г.
Инвестиционный денежный поток из России поступил в следующие сегменты Белорусской экономики:
Транспортирование сырья по трубам – 3965,8 млн. $;
Транспорт – 16,9 млн. $;
Обрабатывающая промышленность – 1227,8 млн. $, остальная – 317,8 млн. $;
Торговля оптом, кроме автотехники – 1303,1 млн. $;
Торговля и предоставление услуг населению 108,6 млн. $
Инвестиционный денежный поток из Беларуси в Россию коснулся таких отраслей экономики:
Обрабатывающая промышленность – 1708,0 млн. $;
Промышленность – 140,9 млн. $;
Транспортирование сырья по трубам – 538,4 млн. $;
Транспорт – 23,4 млн. $.
В 2013 году инвестиционное сотрудничество Беларуси и России шло в соответствие с разработанными мероприятиями и программами Союзного государства. Так на 37 совместных программ было выделено около 4,9 млрд. российских рублей. В конце 2013 г. союзное Парламентское большинство Росии и Беларуси утвердило бюджетный кодекс Союзного государства на 2014 г. Суммарный объем выделенных средств составил примерно такую же сумму, как и в предыдущем году.
Было решено продолжить финансирование уже начатых программ, которые охватывают реальный экономический сектор: сельское хозяйство, связь, транспорт, строительство и энергетику.
Реально работающие российские инвестиционные проекты и возможности дальнейшего развития сотрудничества российских и белорусских компаний.
В 2013 году Беларусь и Россия активно вели сотрудничество в инвестиционной сфере.
Так в соответствие с генеральным контрактом на строительство белорусской атомной электростанции сотрудники «Атомстройэкспорта» провели на площадке застройки цикл подготовительных работ. После этого «Атомстройэкспорт» начал строительство станции. Работы начались в ноябре 2013 года.
Сотрудничество двух стран продолжилось в части построения унифицированного информационно – навигационного пространства, охватывающего территорию России и Беларуси. Речь идет о спутниковой системе ГЛОНАСС, внедрение которой затронет деятельность сетевых операторов уже работающих на рынке.
Март 2013 года ознаменовался заключением соглашения между российским и белорусским сетевым менеджментом в области спутниковых навигационных технологий, заложенных в ГЛОНАСС. В декабре 2013 года этому соглашению был придан более высокий статус путем подписания межправительственного документа о сотрудничестве в области навигации с помощью космических аппаратов.
Что касается других значимых инвестиционных проектах, то остановимся на тех из них, которые будут интегрированы в оборонно-промышленный комплекс России. Это такие известные предприятия и объединения, как:
Роскосмос;
Камаз;
Пеленг;
МАЗ;
Завод колесных тягачей(Минск);
Еврохим;
Интеграл;
Гродно – Азот.
Происходит постепенное слияние российских и белорусских финансовых и производственных активов. Это можно проследить на следующих примерах:
Июнь 2013 года. Окончательное слияние групп «Альфа – банк», «Альфа – банк финанс» (бывший Белросбанк) и «Альфа – банк» (Беларусь);
Июнь 2023 года. «Сбербанк – Лизинг» увеличил уставную долю в белорусской «БПС – Лизинг» до 51 процента, чем подтвердил политику компании в развитии лизинга в Беларуси;
Сентябрь 2013 года. Сбербанком России совместно с его дочерним белорусским предприятием «БПС – Сбербанк» инвестировано 800 млн. $ в экономическую деятельность мозырского НПЗ и Белаза;
К концу 2013 года Сбербанк России довел свою долю в «БПС-Сбербанк» (уставный капитал) до 98,43 процента;
Октябрь 2013 года. Белорусьнефть-Сибирь, явлющаяся дочерним предприятием Белоруснефти купила компанию Янгпур (Россия) за 115 млн. $;
Октябрь 2013 года. Банк ВТБ, являющийся вторым по величине капитала в Росии купил за 19,11 млн. $ 25,9 процентов акций государственной доли банка ВТБ (Беларусь). В результате этой сделки банк ВТБ (Россия) поднял долю финансового капитала в банке ВТБ (Беларусь) с 71,4 до 97,3 процентов;
Декабрь 2013 года. Руководство банка ВТБ (Россия) приняло решение о выкупе 2,63 процента акций банка ВТБ (Украина) и довести вою долю в уставном капитале до 100 процентов.
«Гранд Экспресс» (Вагоностроение, Могилевская область) ;
«Юнимилк-Пружаны», выпуск молочных продуктов, Брестская область;
«Юнимилк-Шклов», выпуск молочных продуктов, Могилевская область;
«МобильныеТелеСистемы» (г. Минск);
«Брестгазоаппарат» (Производство газовых плит, г. Брест).
Белстат обнародовал следующие цифры:
Суммарный объем инвестиций беларуси в российскую экономику в 2013 г. вырос по сравнению с предыдущим годом на 20,4 процента и достиг 2622,8 млн. $. Из них объем долговых инструментов составил 2242,8 млн. $, счета и депозиты 298,7 млн. $;
На долю прямых инвестиций приходится 2306 млн. $ (увеличение на 24 процента);
На долю портфельных инвестиций – 0,2 млн. $ (уменьшение в 9,5 раза);
На долю прочих инвестиций – 316,1 млн. $ (рост на 0,1 процент);
Инвестиционная политика Беларуси сводится к созданию цехов сборки белорусского оборудования на российских предприятиях.
Статистические данные по основным отраслям Российско-Белорусского инвестиционного сотрудничества зо 2013г.
Инвестиционный денежный поток из России поступил в следующие сегменты Белорусской экономики:
Транспортирование сырья по трубам – 3965,8 млн. $;
Транспорт – 16,9 млн. $;
Обрабатывающая промышленность – 1227,8 млн. $, остальная – 317,8 млн. $;
Торговля оптом, кроме автотехники – 1303,1 млн. $;
Торговля и предоставление услуг населению 108,6 млн. $
Инвестиционный денежный поток из Беларуси в Россию коснулся таких отраслей экономики:
Обрабатывающая промышленность – 1708,0 млн. $;
Промышленность – 140,9 млн. $;
Транспортирование сырья по трубам – 538,4 млн. $;
Транспорт – 23,4 млн. $.
В 2013 году инвестиционное сотрудничество Беларуси и России шло в соответствие с разработанными мероприятиями и программами Союзного государства. Так на 37 совместных программ было выделено около 4,9 млрд. российских рублей. В конце 2013 г. союзное Парламентское большинство Росии и Беларуси утвердило бюджетный кодекс Союзного государства на 2014 г. Суммарный объем выделенных средств составил примерно такую же сумму, как и в предыдущем году.
Было решено продолжить финансирование уже начатых программ, которые охватывают реальный экономический сектор: сельское хозяйство, связь, транспорт, строительство и энергетику.
Реально работающие российские инвестиционные проекты и возможности дальнейшего развития сотрудничества российских и белорусских компаний.
В 2013 году Беларусь и Россия активно вели сотрудничество в инвестиционной сфере.
Так в соответствие с генеральным контрактом на строительство белорусской атомной электростанции сотрудники «Атомстройэкспорта» провели на площадке застройки цикл подготовительных работ. После этого «Атомстройэкспорт» начал строительство станции. Работы начались в ноябре 2013 года.
Сотрудничество двух стран продолжилось в части построения унифицированного информационно – навигационного пространства, охватывающего территорию России и Беларуси. Речь идет о спутниковой системе ГЛОНАСС, внедрение которой затронет деятельность сетевых операторов уже работающих на рынке.
Март 2013 года ознаменовался заключением соглашения между российским и белорусским сетевым менеджментом в области спутниковых навигационных технологий, заложенных в ГЛОНАСС. В декабре 2013 года этому соглашению был придан более высокий статус путем подписания межправительственного документа о сотрудничестве в области навигации с помощью космических аппаратов.
Что касается других значимых инвестиционных проектах, то остановимся на тех из них, которые будут интегрированы в оборонно-промышленный комплекс России. Это такие известные предприятия и объединения, как:
Роскосмос;
Камаз;
Пеленг;
МАЗ;
Завод колесных тягачей(Минск);
Еврохим;
Интеграл;
Гродно – Азот.
Происходит постепенное слияние российских и белорусских финансовых и производственных активов. Это можно проследить на следующих примерах:
Июнь 2013 года. Окончательное слияние групп «Альфа – банк», «Альфа – банк финанс» (бывший Белросбанк) и «Альфа – банк» (Беларусь);
Июнь 2023 года. «Сбербанк – Лизинг» увеличил уставную долю в белорусской «БПС – Лизинг» до 51 процента, чем подтвердил политику компании в развитии лизинга в Беларуси;
Сентябрь 2013 года. Сбербанком России совместно с его дочерним белорусским предприятием «БПС – Сбербанк» инвестировано 800 млн. $ в экономическую деятельность мозырского НПЗ и Белаза;
К концу 2013 года Сбербанк России довел свою долю в «БПС-Сбербанк» (уставный капитал) до 98,43 процента;
Октябрь 2013 года. Белорусьнефть-Сибирь, явлющаяся дочерним предприятием Белоруснефти купила компанию Янгпур (Россия) за 115 млн. $;
Октябрь 2013 года. Банк ВТБ, являющийся вторым по величине капитала в Росии купил за 19,11 млн. $ 25,9 процентов акций государственной доли банка ВТБ (Беларусь). В результате этой сделки банк ВТБ (Россия) поднял долю финансового капитала в банке ВТБ (Беларусь) с 71,4 до 97,3 процентов;
Декабрь 2013 года. Руководство банка ВТБ (Россия) приняло решение о выкупе 2,63 процента акций банка ВТБ (Украина) и довести вою долю в уставном капитале до 100 процентов.